四、背离陷阱及破解方法
MACD指标的趋向与股价的走势不相一致时,两者就产生背离状态。技术
2.顶背离陷阱
在一轮持续涨升的行情中,股价逐步向上走高,屡创近期新高,而同期的MACD指标却未能相应地随之而上,反而向下连连走低,形成顶背离状态,般视为中期见顶卖出信号。股价出现两个以上近期相对高点,而MACD指标并不配合出现新高点(一般为平顶),可以卖出。但在实盘中顶背离出现后,股价并没有下跌多少便重拾升势,形成顶背离陷阱。
图53,长安汽车(000625):股价见底后逐波推升而上,然后经过长时间的调整,股价再度放量步入上升趋势。这时股价后浪推前浪,一浪高过一浪屡创近期新高,可是同期的MACD指标却与其“闹别扭”,不但没有同步上升,反而向下走低,两者形成顶背离状态。通常这是一个中期见顶卖出信号,于是不少股民相继抛售股票,落袋为安。谁知,这是一个空头陷阱,股价并没有出现大幅下跌走势,而是进入主升段行情,股价从此涨幅达到130%,令出局者无不产生几分悔意。
技术解盘:在MACD指标出现顶背离时,盘面强势特征非常明显,移动平均线呈多头排列,股价得到30日移动平均线的较强支撑,股价上攻坚挺有力下档接盘能力强,投资者不必为之顾虑重重。一般而言,在均线系统之上的任何空头信号,往往是一个疑似信号,不能成为确定信号。而且,成交量呈恒等状态,量价配合理想,尚未出现异常情况,庄家操作手法稳健,筹码锁定性好,做多愿意强烈。同期的 EXPMA、TRX、SAR、BOLL等中长线技术指标做多信号不改。因此,大牛股的最后疯狂涨升还将在后头,投资者可以在30日均线附近积极做多。
3.破解方法
MACD指标的背离形态经常出现,通常其买卖信号的准确性较高,是技术高手常用的赚钱利器之一。但就因为其准确性较高,所以常被庄家用来制造陷阱,欺骗股民。因此,股民应尽量熟悉并避免背离陷阱,才能与庄家斗智斗勇。
(1)分析移动平均线的支撑和压力程度。在出现顶背离时,如果均线对股价的回调有较强的支撑作用时,表明下档接盘能力强,可以不理会指标的背离凊况;如果股价轻松击穿均线的支撑,表明庄家出货坚决,股价即将见顶,应逢高离场为宜。在出现底背离时,如果均线对股价的上攻有较强的压力作用时,表明股价上升乏力,应逢高了结为宜;如果股价向上突破均线的压力,表明股价即将见底转势,可以逢低吸纳
(2)观察成交量变化情况。在出现顶背离时,如果成交量呈恒等状态的,表明庄家在增加持仓量,有场外资金介人;如果是缩量上涨的,表明跟风盘减少,有庄家刻意拉抬嫌疑,预示股价即将见顶;如果是放巨量上涨的,表明有资金抽离市场的嫌疑，应提早落袋为安。在出现底背离时，如果成交量呈恒等状态的,表明空方力量仍然没有释放殆尽,场内资金在悄悄离场,应止损离场;如果是缩量下跌的,表明抛盘减少,跌势即将接近尾声;如果是放巨量下跌的,表明后市看空意识较浓或有恐慌盘涌出,后市仍有下跌空间,此时不要认为是底部放量。
(3)结合其他技术指标进行综合分析,如用 EXPMA、TRIX、SAR、BOL等中长线技术指标进行相互验证,可以减少失误,提高准确率。
(4)在连续下跌的趋势行情中,MACD指标可能会出现底背离状况,投资者应注重当时的跌势分析下跌原因,注重公司价值判断,而不应被短期指标超卖所迷惑,盲目抢反弹。
(5)结合波浪形态分析,顶背离形态出现在升势的1浪、3浪里可靠性差出现在上升5浪、B浪、延长浪里可靠性较高;底背离形态出现在调整2浪、4浪或C浪后期,则可靠性较高,出现在A浪、C浪初期,则可靠性差。 |
